ดาวโจนส์ได้ทำอะไรไปแล้วหลังจากการเผยแพร่ CPI ที่ผ่านมา?
ดาวโจนส์ทำอะไรไปแล้วบ้างหลังจากการเผยแพร่ CPI ที่ผ่านมา
ดาวโจนส์ทำได้ไม่ดีนักในวันที่ CPI ตามการวิจัยจาก Bespoke Investment Group ดัชนีร่วงลง 5 ใน 6 รายงานตั้งแต่เดือนตุลาคม และเดือนที่แย่ที่สุดคือการขาดทุนในเดือนธันวาคม
CPI พาดหัวลดลงในเดือนมกราคม แต่ CPI หลักซึ่งไม่รวมราคาอาหารและพลังงาน เพิ่มขึ้น 0.4% ซึ่งเกินความคาดหมาย นั่นเป็นสัญญาณบ่งชี้ว่าอัตราเงินเฟ้อยังคงเพิ่มขึ้นแม้ว่าจะเริ่มสงบลงแล้วตั้งแต่เดือนกันยายน และเฟดได้ขึ้นอัตราดอกเบี้ยไปแล้ว 4 ครั้งในปีที่ผ่านมา
ดูอะไรต่อไป: ยอดค้าปลีกและการผลิตภาคอุตสาหกรรม
ตลาดได้รับแรงหนุนในวันจันทร์จากข้อมูลการจ้างงานที่แข็งแกร่งเกินคาด และวันพุธจะมียอดขายปลีกและการผลิตภาคอุตสาหกรรม ความกังวลเรื่องเงินเฟ้อจะยังคงปรากฏอยู่ โดยจะมีการประกาศดัชนีราคาผู้บริโภคและดัชนีราคาผู้ผลิตในวันพฤหัสบดีนี้
นักเศรษฐศาสตร์คาดว่าราคาผู้บริโภคจะทรงตัวและดัชนี CPI หลักจะเพิ่มขึ้นในระดับปานกลาง โดยไม่รวมค่าพลังงานและค่าอาหาร ซึ่งได้ผลักดันความวุ่นวายในตลาดอย่างมาก ซึ่งน่าจะคลายความกังวลเกี่ยวกับการเร่งอัตราเงินเฟ้อ
ดาวโจนส์ทำอะไรไปแล้วหลังจากรายงาน CPI ที่ผ่านมา
ดัชนีหุ้นเสร็จสิ้นในวันจันทร์ที่ลดลง แต่ยังคงเพิ่มขึ้นในปีนี้โดยที่ S&P 500 และ Nasdaq ปิดสูงขึ้น นั่นไม่ใช่สัญญาณว่าตลาดกำลังจะเปลี่ยนทิศทางเป็นขาลง อย่างไรก็ตาม โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อธนาคารกลางสหรัฐฯ เตรียมขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกครั้งในเดือนพฤศจิกายน
เป็นความคิดที่ดีที่จะระมัดระวังหุ้นที่กำลังแสดงสัญญาณซื้อ โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อตลาดมีความกังวลเกี่ยวกับอัตราเงินเฟ้อ หุ้นเหล่านี้อาจได้รับผลกระทบอย่างหนักในวันพรุ่งนี้ โดยเฉพาะอย่างยิ่งหากดัชนีราคาผู้บริโภคออกมาสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้
การต่อสู้ด้านเงินเฟ้อยังคงดำเนินต่อไป โดยตลาดต่างดิ้นรนเพื่อหาสมดุลระหว่างเฟดที่พยายามทำให้เศรษฐกิจเย็นลงและเงินเฟ้อที่แข็งกระด้าง อัตราผลตอบแทนของกระทรวงการคลังอายุ 2 ปีพุ่งขึ้นเป็น 4.8% ขณะที่เงินดอลลาร์แข็งค่าขึ้นและหุ้นของบริษัทเทคโนโลยีร่วงลง
การวิจัยของ Bespoke ยังแสดงให้เห็นว่า Dow ทำได้ไม่ดีนักในวันที่ CPI หลังจาก CPI หลักซึ่งไม่รวมราคาอาหารออกมาสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ โดยเฉลี่ยแล้ว ดาวโจนส์ได้สูญเสีย 0.32% จากรายงานเหล่านี้ในช่วงสองปีที่ผ่านมา
ดาวโจนส์ทำอะไรเมื่อเงินเฟ้อสูง?
ดัชนี S&P 500 ร่วงลง 0.76% หลังดัชนีราคาผู้บริโภคออกมาสูงกว่าคาดเล็กน้อย นั่นเป็นการเปลี่ยนแปลงครั้งใหญ่จากเดือนที่แล้ว เมื่อดัชนีเพิ่มขึ้น 3.7% หลังจากรายงานฉบับเดียวกัน
นี่เป็นกำไรที่ใหญ่ที่สุดสำหรับปีและเป็นสัญญาณว่าอัตราเงินเฟ้ออาจเข้าสู่สภาวะสมดุลมากขึ้น แต่ก็หมายความว่าเฟดจะต้องขึ้นอัตราดอกเบี้ยต่อไป
CPI ยังมีความสำคัญต่อการใช้จ่ายของผู้บริโภค และรายได้ของบริษัทที่ขายสินค้าและบริการจะได้รับผลกระทบจากการเปลี่ยนแปลงเหล่านี้ ดังนั้น บริษัทที่ได้ประโยชน์จากการใช้จ่ายของผู้บริโภค เช่น บริษัทเครื่องดื่มยักษ์ใหญ่อย่าง Coca-Cola (NYSE:KO) และแพลตฟอร์มการท่องเที่ยว Airbnb (NASDAQ:ABNB) จะมีโอกาสดีกว่าที่จะทำผลงานได้ดีกว่าเมื่อมีตัวเลขเข้ามา